1月より開始している新NISAの内、一番の稼ぎ頭についてご紹介します。その銘柄は5334日本特殊陶業という会社になります。
1月12日20株、1月15日5株の合計25株の保有。ミニ株投資です。損益は今現在＋25％超と言ったところです。この会社についてNISAを活用した長期投資に向いているのかメリット、デメリットを考えていました。まずは10年チャートです。
日本特殊陶業について、NISAによる長期投資におけるメリットとデメリットを以下に示します。
メリット
- 税制優遇:
- NISA口座を利用することで、配当金や売却益に対する税金が非課税となります。これにより、投資収益の最大化が図れます。
- 安定した配当:
- 配当利回りが3%程度であることから、安定した配当収入が期待できます。長期的に保有することで、配当金収入を得ることができます。
- 適度なバリュエーション:
- PERが10倍、PBRが1.5倍という数値は、比較的割安な水準と見なされることが多いです。過剰な評価を受けていないため、過度な価格変動リスクが低減されます。
- 事業の安定性:
- 日本特殊陶業は、自動車部品や産業用製品に強みを持ち、安定した需要が期待できる分野に属しています。これにより、業績の安定性が期待できます。
デメリット
- 市場リスク:
- 日本株式市場全体の動向に影響を受けるため、市場全体の下落時には株価が下がるリスクがあります。
- 業績依存:
- 配当利回りが3%程度であるものの、業績が悪化した場合には配当が減額されるリスクがあります。特に自動車業界の景気動向に左右されやすい点に注意が必要です。
- 成長性の限界:
- PERが10倍と割安な一方で、成長期待がそれほど高くない可能性があります。高成長を求める投資家には物足りないかもしれません。
- 企業固有のリスク:
- 特定の企業に対する投資であるため、企業固有のリスク（例えば、経営上の問題や技術革新の失敗など）に注意が必要です。
結論
日本特殊陶業は安定した配当と適度なバリュエーションを持つ企業であり、NISAによる長期投資において税制優遇の恩恵を受けることができます。一方で、市場全体のリスクや業績依存のリスク、成長性の限界なども考慮する必要があります。したがって、分散投資の一環として他の銘柄や資産クラスと組み合わせることが重要です。